2021年10月，中國紡織工業(yè)聯合會針對紡織企業(yè)經營管理者開展了企業(yè)經營現狀調查工作。經過對有效數據的整理、分析，2021年三季度紡織企業(yè)景氣指數較二季度有所回落，行業(yè)對四季度的預期判斷較為謹慎。

01 總體景氣略降

　　經測算，我國紡織行業(yè)三季度景氣指數為58.7，比二季度下滑6.7個點，主要原因是受國際環(huán)境復雜嚴峻、國內疫情汛情沖擊，以及原材料價格持續(xù)上漲、能源動力緊張等因素影響。這也與國家統(tǒng)計局對制造業(yè)采購經理指數發(fā)展趨勢相吻合，制造業(yè)PMI在連續(xù)18個月在擴張區(qū)間后，9月指數49.6，退出擴張區(qū)間。

　　2021年三季度，我國紡織行業(yè)盈利能力較二季度有所下降。據調查，38.9%的紡織企業(yè)表示三季度比二季度盈利增加，這個比重比二季度調研結果下降11.1個百分點；29.2%的紡織企業(yè)表示盈利比二季度減少，這個比重比二季度調研結果上升了13.4個百分點。

02 生產持續(xù)增長

　　據測算，2021年三季度紡織行業(yè)生產指數為62.2，較二季度生產指數73.9的高位有所回調，但生產整體仍處于擴張區(qū)間。

　　受到上年紡織行業(yè)增加值前低后高基數影響，行業(yè)今年增加值增速呈現前高后低的走勢。以紡織業(yè)為例，據國家統(tǒng)計局數據顯示，2021年1～9月，我國紡織業(yè)工業(yè)增加值同比增長3.7%，比上半年增速下降了4.5個百分點。但整體來看，我國主要紡織產品產量仍保持了不同幅度的增長。據國家統(tǒng)計局數據，2021年1～9月，化學纖維同比增長13.5%，紗同比增長12.7%，布同比增長10.1%。

03 消費增速回落

　　據測算，2021年三季度我國紡織行業(yè)新訂單指數為61.5，比二季度下降8.6個點，但市場需求仍處于增長區(qū)間。主要是國內疫情多源多點發(fā)生，居民出行和消費受到一定影響；國際市場需求疲軟，運輸成本上漲；加上去年同期基數較高，也影響了新訂單增長。此外，自5月中旬以來，南方大面積錯峰用電，部分區(qū)域電力供應形勢緊張，導致企業(yè)不敢接單。

　　國內線上線下消費市場銷售良好，內循環(huán)暢通。據國家統(tǒng)計局數據，2021年1～9月，我國服裝鞋帽、針、紡織品類商品零售額為9641億元，同比增長20.6%，網絡穿著類零售額同比增長15.6%，但增速都比上半年有所下降。據調研，當前企業(yè)內銷中遇到的最主要問題是原料價格上漲和國內訂單不足，有38.0%的樣本企業(yè)將原料價格上漲列為企業(yè)內銷面臨第一問題，有33.8%的樣本企業(yè)將國內訂單不足列為企業(yè)內銷面臨第一問題。

　　國際市場訂單縮減，出口增速下滑。據測算，2021年三季度，我國紡織行業(yè)國際訂單指數為51.6，新訂單比二季度有所縮減。據中國海關數據，2021年1~9月，我國紡織品服裝出口2275.9億美元，同比增長5.6%，其中，紡織品出口1051.8億美元，同比下降10.7%；服裝出口1224.1億美元，同比增長25.3%；出口增速比上半年都有不同程度下滑。據調研，當前企業(yè)出口中遇到的最主要問題是國際訂單不足和海運費用上漲，有48.1%的樣本企業(yè)將國際訂單不足列為企業(yè)出口面臨第一問題，有20.0%的樣本企業(yè)將海運費用上漲列為企業(yè)出口面臨第一問題。

04 原料價格持續(xù)高位

　　據測算，2021年三季度我國紡織行業(yè)原材料購進價格指數80.6，，比上期價格指數僅回落0.3個百分點，原料價格維持高位運行，對紡織企業(yè)經營壓力仍大。但從對四季度預期看，價格有下降趨勢，原材料價格指數或降到69.2。

　　據市場跟蹤數據顯示，2021年9月國際WTI原油均價為70.7美元/桶，比6月均價略降0.2%，原油價格高位運行。化纖產品的上游主要原料PTA價格在9月均價為4862元/噸，比6月略漲1.7%；MEG價格在9月為5418元/噸，比6月上升9.3%，化纖產品的上游原料端價格持續(xù)高位。9月國內棉花均價維持在18237元/噸，比6月棉花均價上漲了14.1%。滌綸短纖價格至7004元/噸，較6月上漲了2.6%；但粘膠短纖價格回落至12503元/噸，較6月下滑了5.3%�？傮w看，紡織原材料價格持續(xù)高位。

05 行業(yè)投資保持穩(wěn)定

　　2021年三季度，我國紡織行業(yè)整體保持較為穩(wěn)定的投資節(jié)奏。據調查，有46.4%的企業(yè)表示今年投資保持平穩(wěn)；有32.9%的企業(yè)表示今年投資增加；有20.7%的企業(yè)表示投資減少。據國家統(tǒng)計局數據，2021年1～9月，我國紡織業(yè)、紡織服裝服飾業(yè)及化學纖維業(yè)固定資產投資分別同比增長13.5%、3.1%及29.5%。雖然整體看，今年紡織行業(yè)的固定資產投資增速有放緩趨勢，但其中化學纖維業(yè)固定資產投資增速從7月開始超過制造業(yè)平均增速，1～9月增速已經高于制造業(yè)14.7個百分點；紡織業(yè)增速也不斷接近制造業(yè)平均投資增長水平。

　　在其新增固定資產投資項目中，雖然企業(yè)今年投資進行原有產能升級改造偏多，44.1%的企業(yè)是在原有產能基礎上升級改造，是當前企業(yè)主要的新增固定資產投資項目；但仍有27.9%的樣本企業(yè)進行了新建產能。根據企業(yè)反饋，影響企業(yè)投資的主要因素是行業(yè)的市場前景和企業(yè)效益。72.2%的企業(yè)表示市場前景是影響其投資的重要因素，64.6%的企業(yè)表示企業(yè)效益是影響其投資的重要因素。

06 謹慎看待未來發(fā)展

　　調查企業(yè)基于自身生產經營現狀及對市場的感受，對2021年四季度行業(yè)做出展望。整體來看，企業(yè)對四季度行業(yè)景氣判斷較為謹慎。據測算，預期2021年四季度紡織行業(yè)景氣指數為58.8，較當前三季度行業(yè)景氣指數略高0.1個點，企業(yè)認為四季度運行速度總體與三季度持平。具體來看，預期四季度，生產將維持平穩(wěn)運行；新訂單或略有增加，市場需求有望擴大；原材料價格或在高位水平有所回落。