11月24日，報(bào)喜鳥以19.96元/股的價(jià)格公開增發(fā)不超過6500萬股A股募集不超過8億元資金，用以投資連鎖營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)升級(jí)項(xiàng)目，成為紡織服裝板塊今年第一家以公開增發(fā)方式融資的上市公司。
今年，隨著股指大幅反彈，沉寂已久的融資活動(dòng)重新被“激活”。先是7月份A股在時(shí)隔8個(gè)月之后重啟IPO，接著10月份創(chuàng)業(yè)板上市，此外還有為數(shù)不少的上市公司也紛紛啟動(dòng)了增發(fā)、配股等再融資項(xiàng)目。2009年的A股融資活動(dòng)活躍。
有分析人士表示，今年A股融資之所以如此活躍，除了市場(chǎng)氛圍回暖以外，很大程度上也是因?yàn)槿ツ瓯粔阂值娜谫Y沖動(dòng)在今年集中爆發(fā)。
據(jù)天相投顧數(shù)據(jù)，2008年全年A股的IPO融資總額為1034.37億元人民幣，較2007年大幅下降了78%，共有77家企業(yè)實(shí)現(xiàn)上市，較2007年的126家減少了39%，其中上海完成6家（2007年25家），深圳僅得71家（2007年101家）。不但I(xiàn)PO被迫中止，再融資方面也消沉了不少。統(tǒng)計(jì)顯示，去年共有132家企業(yè)實(shí)現(xiàn)增發(fā)，較2007年大幅減少了24.57%，總籌資2058.58億元，同比大降32.46%。以配股方式融資也出現(xiàn)了大幅下滑，2008年僅有9家企業(yè)實(shí)現(xiàn)配股，融資金額為151.57億元，相比之下，2007年7家上市公司通過配股募集到了227.68億元。
IPO重啟成績(jī)斐然融資活躍形成大勢(shì)
2008年A股急速重挫的慘淡行情讓眾多投資者對(duì)股市望而卻步，加上大量限售股解禁，入市資金日趨緊張，未減輕市場(chǎng)資金壓力，自2008年9月16日華昌化工上市之后，A股市場(chǎng)暫停了IPO融資，33家已拿到證監(jiān)會(huì)批文的企業(yè)不得不暫時(shí)中止了上市的計(jì)劃。
今年5月22日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)公布了《關(guān)于進(jìn)一步改革和完善新股發(fā)行體制的指導(dǎo)意見（征求意見稿）》，6月5日，征求意見結(jié)束之后，暫停8個(gè)月之久的IPO活動(dòng)終于再現(xiàn)A股市場(chǎng)。截至11月24日，今年以來已經(jīng)有67家企業(yè)成功實(shí)現(xiàn)IPO，總籌資1340.07億元。
中小型企業(yè)成了今年IPO的主力。6月29日，桂林三金摘得IPO重啟第一單的桂冠登陸中小板后，陸續(xù)有33家企業(yè)登陸中小板，其中桂林三金一家公司的募集資金為85928萬元，而全部33家中小板企業(yè)總共籌得223.9億元。目前仍然有雅致股份、日海通訊等7家企業(yè)在中小板排隊(duì)上市。
除了引人矚目的IPO之外，增發(fā)成了今年A股上市公司再融資的主要方式。統(tǒng)計(jì)顯示，２０09年至今，兩市共有110家上市公司成功實(shí)施了增發(fā)，融資總金額為2324.9億元。
定向增發(fā)成了今年上市公司的再融資“主角”。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2009年至今，A股共有97家企業(yè)采取了定向增發(fā)的方式進(jìn)行再融資，總共籌得資金2119.82億元，占增發(fā)募資總額的91.18%。
融資目標(biāo)多點(diǎn)開花 紡織板塊勢(shì)頭強(qiáng)勁
與A股市場(chǎng)熱鬧紛呈的融資活動(dòng)相比，今年紡織服裝板塊在融資方面也不冷清。統(tǒng)計(jì)顯示，年初以來，該板塊共有羅萊家紡、星期六、華孚色紡、浪莎控股和霞客環(huán)保、報(bào)喜鳥等5家企業(yè)進(jìn)行了股權(quán)融資。此外家紡名企富安娜已經(jīng)拿到IPO批文，正在排隊(duì)等候發(fā)行。
羅萊家紡和星期六這兩家紡織類企業(yè)去年便已獲批發(fā)行，直到今年三季度，它們的IPO計(jì)劃才算是塵埃落定。兩家企業(yè)總共籌集了18.34億元，其中星期六募集到9.27億元，羅萊家紡為9.07億元，募資規(guī)模在今年登陸中小板的企業(yè)中分別排名第4位和第6位。
年底之前，紡織服裝板塊有望再添一員“新軍”。
據(jù)悉，深圳富安娜家居用品股份有限公司的上市申請(qǐng)已經(jīng)獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。根據(jù)公司招股說明書（申報(bào)稿），公司計(jì)劃融資3.5億元，用于投資“國(guó)內(nèi)市場(chǎng)連鎖營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)體系建設(shè)項(xiàng)目”、“龍華家紡生產(chǎn)基地二期建設(shè)項(xiàng)目”、“常熟富安娜公司家紡生產(chǎn)基地三期建設(shè)項(xiàng)目”、“企業(yè)資源計(jì)劃（ERP）管理體系技術(shù)改造項(xiàng)目”和補(bǔ)充運(yùn)營(yíng)資金。
截至2009年6月30日，富安娜已在全國(guó)建立了78家直營(yíng)專賣店、238家直營(yíng)專柜、522家加盟專賣店和350個(gè)加盟專柜。
浪莎股份、華孚色紡、霞客環(huán)保等再融資上市企業(yè)籌資目的各有不同。浪莎股份定向增發(fā)主要用于做大做強(qiáng)本業(yè)。
根據(jù)方案，浪莎股份擬以不低于6.49元/股的發(fā)行價(jià)格，以現(xiàn)金認(rèn)購的方式，向不超過十家的特定投資者非公開發(fā)行2000萬至3000萬A股，發(fā)行募集資金將用于建設(shè)投資金額為16366萬元的年新增850萬套高檔內(nèi)衣技改項(xiàng)目和投資額為4292萬元的內(nèi)衣營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項(xiàng)目，以優(yōu)化公司產(chǎn)能結(jié)構(gòu)、擴(kuò)大生產(chǎn)能力、整合提高銷售網(wǎng)絡(luò)效率、提高公司贏利能力、增強(qiáng)公司獨(dú)立性。
華孚色紡定向增發(fā)則是飛亞股份重組計(jì)劃的一部分。根據(jù)當(dāng)初公司的資產(chǎn)重組計(jì)劃，原飛亞股份通過定向增發(fā)發(fā)行1.35億股，置入華孚控股相關(guān)色紡織資產(chǎn)，該部分資產(chǎn)作價(jià)12.65億元，該部分增發(fā)股份已于今年6月9日上市，此舉也標(biāo)志著華孚色紡資產(chǎn)重組暨非公開發(fā)行計(jì)劃順利完成。
相比之下，霞客環(huán)保今年的再融資目的相對(duì)簡(jiǎn)單，主要是為了償還銀行貸款和補(bǔ)充流動(dòng)資金，融資金額為1.54億元。
而正在進(jìn)行公開增發(fā)的報(bào)喜鳥則希望通過此次融資進(jìn)一步完善和升級(jí)營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)。按照該公司計(jì)劃，本次增發(fā)不超過6500萬股，每股價(jià)格為19.96元，總募集資金不超過8億元。得益于國(guó)內(nèi)消費(fèi)強(qiáng)勁增長(zhǎng)，報(bào)喜鳥今年發(fā)展勢(shì)頭良好。公司在三季報(bào)中透露，今年1～12月份凈利潤(rùn)將同比去年增長(zhǎng)50%～70%。
